奥浦迈拟购买澎立生物控制权后者曾谋求科创板上市
中新经纬1月17日电 (王玉玲)16日晚间,上海奥浦迈生物科技股份有限公司(下称奥浦迈)发布了重要的公告称,拟以发行股份及支付现金的方式购买澎立生物医药技术(上海)股份有限公司(下称澎立生物)的控制权同时募集配套资金。因为本次交易预计构成重大资产重组,奥浦迈于17日起停牌,停牌预计不超过5个交易日。
公开资料显示,澎立生物主要是做生物医药临床前研究CRO(合同研发组织)服务,2023年3月,澎立生物曾谋求科创板上市,后在2024年2月主动撤回科创板上市申请文件,终止IPO进程。
根据澎立生物的招股说明书申报稿,该公司营业收入最重要的包含药物临床前CRO服务收入、医疗器械临床前CRO服务收入及实验动物出售的收益。2019年至2022年前三季度,澎立生物营业收入分别是0.68亿元、1.11亿元、1.93亿元、1.80亿元;归母净利润分别为786.14万元、1452.82万元、3740.31万元、3953.30万元。
申报稿显示,澎立生物计划募资6.01亿元,用于金桥临床前研发服务产业基地项目、创新研发平台项目、张江临床前服务产业基地技术改造提升项目和补充流动资金。
澎立生物的招股说明书显示,该公司共经历6次股权转让、9次增资、1次股份制改造及1次注册资本币种变更。
奥浦迈发布的澎立生物股权结构显示,该公司现在存在31位持股股东,有4位股东持股比例超5%,其中,PharmaLegacy Hong Kong Limited(下称PLHK)持股23.72%,嘉兴汇拓持股8.50%,红杉恒辰持股7.72%,上海景数持股7.38%。
奥浦迈称,2025年1月16日,该公司与澎立生物的主要股东PL HK、嘉兴汇拓、嘉兴合拓签署《股权收购意向协议》,约定奥浦迈通过发行股份及支付现金的方式购买澎立生物控制权。其中,嘉兴汇拓与嘉兴合拓为澎立生物员工持股平台。
中新经纬计算发现,奥浦迈交易对手方共持有澎立生物35.22%股份。奥浦迈在公告中写道,鉴于本次交易事项尚在协商过程中,最终交易对方请以后续披露公告信息为准。
此外,澎立生物在申报IPO前的投后估值为32.20亿元,第八次增资发生在2022年,引入了上海敬笃、青岛乾道等新股东。而在IPO申报稿中,澎立生物募资金额为6.01亿元,占发行后总股本比例不超过25%。
对于本次奥浦迈交易对价,天达共和杭州办管理合伙人黄鹏对中新经纬分析道,不同医药项目在并购出售过程中估值差异较大,需要个案具体分析。“结合澎立生物此前的投融资情况和报IPO时的估值,本次收购的交易对价可能在大多数投资人的投资估值和科创板拟上市估值之间,但因为股东数量较多,再加上有几率存在Pre-IPO投资机构当年入股价格较高的情形,各方可能经历很复杂的谈判过程。”黄鹏说道。
奥浦迈是一家提供细胞培养解决方案和端到端CDMO(定制研发生产机构)公司。
在2021年11月发布的科创板招股说明书里面,奥浦迈称,该公司专注于抗体和疫苗用培养基的研发和生产,建立了符合GMP(药品生产质量管理规范)要求的培养基生产基地,开发了多种培养基产品,应用于蛋白/抗体生产、疫苗生产、细胞治疗和基因治疗等生物制品生产领域。在拥有培养基产品的同时,奥浦迈建成了抗体药物开发CDMO服务平台,提供从抗体工程人源化筛选、细胞株构建、工艺开发到中试生产以及临床I&II期样品生产的全流程服务。
2024年前三季度,奥浦迈实现盈利收入2.16亿元,同比增长25.73%;归属于上市公司股东的净利润2723.48万元,同比下降36.93%。
奥浦迈在三季报中称,净利润同比下降是因为被取消高新技术企业资格,取消初始年份为2024年,所得税的税率将从15%增至25%,对2024年第三季度净利润的影响为来自上半年税费增加约为400.13万元。
从现金流来看,截至2024年三季度末,奥浦迈的总资产为22.58亿元,同比下降1.90%,期末现金及现金等价物余额为9.40亿元,同比减少3.43亿元。
对于为何会意欲购买澎立生物股权,中新经纬以投资者身份致电奥浦迈董事会办公室,工作人员回应称,也是考虑到双方业务的协同性,但对于交易对价及具体细节等问题还需等待后续公告。
中新经纬注意到,澎立生物与奥浦迈都属于医药外包业务(CXO),前者主要负责临床试验阶段的服务,后者则涉及药物的工艺开发和大规模生产。
在市场上,也有医药企业在整合CDMO业务与CRO业务。2025年1月10日,美国公司赛默飞公众号刊文称,赛默飞搭建了Accelerator™药物开发平台,该举措计划将对赛默飞的CDMO与CRO服务能力进行整合。这种集成方法旨在简化从临床前开发到商业化的复杂药物开发过程,提供真正相互连通的、可定制的全套服务。
2020年9月,CDMO公司凯莱英发布了重要的公告称,以3000万元人民币收购冠勤医药原股东持有的100%股权。冠勤医药成立于2007年,是一家临床前CRO公司。
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